Театральный коллектив был создан в конце 50-х годов на базе Бабаевского районного Дома культуры. В 1962 году коллектив театра получил звание «Народный». За годы своего существования менялся состав и руководители коллектива. Труппа Народного театра на протяжении всего своего существования неоднократно подтверждала звание «Народный».
С августа 2007 года успешно руководит коллективом выпускница Вологодского областного училища культуры Н.Б. Королева (Здоренко).
В 2007 году на базе МБУК «Бабаевский КДЦ» при Народном театре была открыта молодежная студия «Поколение» для молодежи в возрасте от 14 до 20 лет, которая так же являлась участником всех театральных постановок и мероприятий, организованных учреждением. Богат и разнообразен репертуар Народного театра, это и классические произведения: водевиль В. Соллогуба «Беда от нежного сердца», сказка Е.Шварца «Снежная королева», спектакль «Маленькие шутки» по пьесам и рассказам А.П. Чехова «Дамы», «Предложение», «Юбилей», «Медведь», так современные произведения для взрослых и детей: спектакль для детей по пьесе Ю.Щуцкого «Морозко», спектакль для взрослых и детей «Все мечты сбываются »по пьесе М.Новакова «Говорят под Новый год», экологический спектакль «Приключения Дурочки Нюрочки» по пьесе Д.Шитовой, спектакль для детей по пьесе А. Береза «Штучки — привидючки» и многое другое.
В 2013 года на базе МБУК «Бабаевский КДЦ» при Народном театре была открыта Детская театральная студия «Фиеста», в которой занимаются ребята в возрасте от 6 до 14 лет. В 2015 году при Детской театральной студии «Фиеста» создана экспериментальная театральная группа для детей от 3 до 6 лет.Занятия проходят по различным направлениям: актерское мастерство, сценическая речь, основы пальчикового и кукольного театра и много другое. Но самым важным является возможность для ребенка выступать на сцене.
Репертуар ДТС «Фиеста» довольно обширен. Это и детские спектакли «Счастливый билет» Д.Голубецкий, экологический спектакль «Приключения Дурочки Нюрочки» по пьесе Д.Шитовой, спектакль для детей по пьесе А. Береза «Штучки — привидючки» и многое другое. Стихотворения наших поэтов земляков и русская классика. Участие в различных конкурсах и мероприятиях.
народный театр и студия «Фиеста» работают не только над постановкой полноценных спектаклей, но занимаются подготовкой и проведением многих районных и городских массовых праздников, таких как День Победы, Масленица, сельскохозяйственные ярмарки, различных детских театрализованных представлений на Новый год, 1 апреля – День смеха, 1 сентября – День Знаний,1 июня – День защиты детей. Является участником почти всех областных и районных конкурсов чтецов.
Неоднократно участники коллектива становятся победителями в районных конкурсах «Весенние голоса», в номинации чтецы, и финалистами областных конкурсов «Наша территория», в номинации Художественное слово, а также в областных этапах Всероссийского конкурса чтецов «Живая классика».
Двери Народного театра всегда открыты для теx, кто любит сцену, да и просто хочет как-то себя реализовать и хорошо провести свободное время. Ни для кого не секрет, что театр воспитывает людей, заставляет переживать и наполняет наш мир только позитивными эмоциями. Давайте любить театр и передавать великие театральные традиции из поколения в поколение.